On the difference between locally risk-minimizing and delta hedging strategies for exponential Lévy models
نویسندگان
چکیده
منابع مشابه
On the difference between locally risk-minimizing and delta hedging strategies for exponential Lévy models
We discuss the difference between locally risk-minimizing and delta hedging strategies for exponential Lévy models, where delta hedging strategies in this paper are defined under the minimal martingale measure. We give firstly model-independent upper estimations for the difference. In addition we show numerical examples for two typical exponential Lévy models: Merton models and variance gamma m...
متن کاملon the relationship between iranian learners personality type and communication strategies in speaking.
چکیده شخصیت به مجموعه عوامل روانی، عقلی، احساسی، و فیزیکی تشکیل دهنده یک فرد اطلاق میشود، خصوصا فرد ازدیدگاه دیگران ( مرجع). تدابیر یاد گیری سعی در اگاهی از اقدامات زبان اموزان موفق زبان دوم یا یک زبان بیگانه را دارد که توسط خود زبان اموزان گزارش میشود،یا حین یادگیری زبان دوم یا زبان بیگانه از انها قابل مشاهده است( روبین و وندن 1987). همچنین تدابیر ارتباطی به زبان اموزان کمک می کند تا بر مشکلا...
15 صفحه اولthe relationship between critical thinking and reading strategies
during the process of reading, sometimes learners use ineffective and inefficient strategies and some factors may influence their use of strategies. perhaps critical thinking is one of these factors. this study aims to identify those categories of reading strategies that are mostly used by iranian efl learners and to see if there is any significant relationship between the critical thinking abi...
on the relationship between self- regulated learning strategies use and willingness to communicate in the context of writing
این تحقیق به منظور بررسی رابطه بین میزان استراتژیهای خود-تنظیم شده یادگیری و تمایل به ایجاد ارتباط دانشجویان زبان انگلیسی انجام شده است.علاوه بر این،روابط و کنش های موجود بین ریزسنجه های استراتژیهای خود-تنظیم شده یادگُیری ، مهارت نگارش و تمایل به برقراری ارتباط و همچنین تاٍثیرجنسیت دانشجویان زبان انگلیسی در استراتژیهای خود-تنظیم شده یادگیری و تمایل به برقراری ارتباط آنها مورد بررسی قرار گرفته شد.
15 صفحه اولDelta-hedging Vega Risk?
In this article we compare the Profit and Loss arising from the delta-neutral dynamic hedging of options, using two possible values for the delta of the option. The first one is the Black– Scholes implied delta, while the second one is the local delta, namely the delta of the option in a generalized Black–Scholes model with a local volatility, recalibrated to the market smile every day. We expl...
متن کاملذخیره در منابع من
با ذخیره ی این منبع در منابع من، دسترسی به آن را برای استفاده های بعدی آسان تر کنید
ژورنال
عنوان ژورنال: Japan Journal of Industrial and Applied Mathematics
سال: 2017
ISSN: 0916-7005,1868-937X
DOI: 10.1007/s13160-017-0268-6